打折鸡蛋期货行情继续反弹,到下半年需求持续增长的预期下,鸡蛋期货价格还有继续反弹的可能。建议如下期权策略:单边:1、单边:观望为主。2、套利:观望。3、期权:空头策略。
1、单边:近月多单续持。2、套利:JD1608偏空。3、期权:多5-6价差。4、期权:买5-6价差。5、期权:买5-6价差。6、期权:买入看跌期权。7、期权:卖出看涨期权。
我们对鸡蛋期权的价格后期的趋势如何判断,并且提前进行了研究,预计2018-2019年的价格走势将持续上升,将是今年的一个大概率事件。但是在期权市场上,价格已经上涨了一轮,上涨的幅度和幅度已经超出了很多人的预期。接下来我们就来看一下2019年的鸡蛋期权隐含波动率的最新数据。
从持仓量来看,今年1月至5月期间,鸡蛋期权的持仓量分别为91694手和1.26万手,相比于过去10个月的平均水平分别增加1232手和340手。从持仓结构上来看,1月至5月期间,鸡蛋期权的持仓量分别为90937手和9308手,相比于2018年8月至2019年6月的平均水平分别增加104手和1377手。整体而言,鸡蛋期权的持仓量分别增加354手和929手,高于过去10个月的平均水平分别为809手和846手。
从波动率来看,1月至5月期间,鸡蛋期权的波动率明显下降,波动率从17%下降至13%。从持仓量的分布上来看,1月至5月,鸡蛋期权的波动率均处于20%的历史分位水平,波动率的下降代表着鸡蛋期货的趋势结构得到了进一步的优化。从持仓量的变化情况来看,1月至5月的波动率均处于20%的历史分位水平,波动率的上升代表着鸡蛋期货的趋势结构得到进一步的优化。具体的波动率曲线来看,1月至5月的波动率变化主要受到现货价格上涨和季节性淡季的影响,1月至5月的波动率均值处于历史波动率的高位,而5月中旬至7月的波动率则处于高位。
从价格的季节性走势来看,1月至6月的波动率处于相对低位,而7月中旬至8月的波动率都处于相对低位。从波动率的季节性走势来看,1月至5月的波动率均值处于波动率的高位,而7月中旬至8月的波动率均值处于波动率的低位,因此,1月至5月的波动率均值处于波动率的高位。从波动率的历史波动率来看,7月至8月的波动率均值处于相对高位,而9月中旬至10月的波动率均值处于低位,因此,1月至10月的波动率均值处于历史波动率的低位。波动率的季节性特征则和季节性走势相似,1月至5月的波动率均值为历史波动率的高位,6月中旬至7月的波动率均值为历史波动率的低位,而10月中旬至11月的波动率均值为历史波动率的高位。从波动率的历史波动率的季节性特征来看,1月至5月的波动率均值处于高位,6月中旬至7月的波动率均值为历史波动率的低位,而10月中旬至10月的波动率均值为历史波动率的高位。
